Spreads là gì? Học cách tính Spread trong Forex

Spread là một trong những thuật ngữ cơ bản nhất trong giao dịch và đầu tư chứng khoán. Những trader trên thị trường forex đã chẳng còn xa lạ gì với thuật ngữ này, nhưng nếu là trader mới, bạn buộc phải hiểu spread là gì mới có thể thành công.

Trong bài viết hôm nay, chúng ta sẽ tìm hiểu spread nghĩa là gì, tầm quan trọng của spreads, cách tính spread và nhiều nội dung khác! 

Spread là gì trong Forex? Bid ask Spread là gì? 

Trước khi học cách tính spread  và tìm hiểu tầm quan trọng của nó trong giao dịch chứng khoán và Forex, trader cần hiểu spreads là gì? 

Trong thị trường chứng khoán và Forex, spread là sự chênh lệch giữa giá mua vào và giá bán. Nói cách khác, spread forex thể hiện sự chênh lệch giữa giá cầu và giá cung (Bid và Ask) của một tài sản tài chính nhất định. 

Tại các sàn chứng khoán online, giá bán ra luôn luôn cao hơn giá mua vào. Do đó, nếu trader mở một vị thế giao dịch rồi đóng nó ngay lập tức, thì chắc chắn trader sẽ lỗ một khoản bằng đúng chênh lệch spread.

Vì thế, khi mở lệnh giao dịch, trader cần chờ đến khi thị trường dịch chuyển theo xu hướng mình mong muốn với số tiền tương đương spread hoặc lớn hơn thì mới có thể tạo ra lợi nhuận.  

Ngoài phí hoa hồng và phí qua đêm thì phí spread cũng là một trong những nguồn thu nhập chính của các sàn giao dịch chứng khoán online. Spreads hoặc phí spread có thể cố định hoặc thả nổi, nhưng thường thì các sàn giao dịch chứng khoán online đều cung cấp phí spread thả nổi.  

Spread forex và Pip

Phí spread là sự chênh lệch giữa giá mua và giá bán được tính bằng “pip” hoặc “point”. Trong thị trường tiền tệ, pip là số thập phân thứ 4 sau phần nguyên của tỷ giá hối đoái (trừ đồng Yên Nhật chỉ có 2 số thập phân) và Forex Spread được đo lường theo pips.  

Giả sử cặp tiền tệ GPB/USD được giao dịch với mức giá 1,29300/1,29310. Sự chênh lệch giữa giá bán ra và giá mua vào ở đây là 0,0001 – tương đương với spreads bằng 1 pip. 

Spread forex thay đổi theo biến động giá và phụ thuộc vào từng sàn chứng khoán. Cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất là Euro vs US Dollar (EURUSD). Vì thế, mức spread của cặp tiền tệ này thường thấp nhất.  

Hiện nay, các sàn hầu hết đều có mức phí Spread được thông báo trên trang web của sàn, chúng ta có thể tham khảo trước khi đặt lệnh.

Cách tính Spread trong Forex 

Forex Spread được đo lường theo pip, vậy làm thế nào chúng ta có thể tính phí Spreads theo giá trị tiền tệ.

Giá trị tiền tệ của spread phụ thuộc vào khối lượng giao dịch, vì khối lượng giao dịch xác định kích thước của mỗi pip.

Trong forex, công thức tính giá trị 1 pip của đồng định giá (đồng tiền thứ 2 trong cặp tiền tệ) là 0,0001 nhân với khối lượng giao dịch.

Ví dụ : Khi giao dịch 1 lot GPB/USD, ta có :

• 1 lot GPB/USD = 100.000 GBP 
• Giá trị 1 pip GPB/USD = 100.000 x 0,0001 đơn vị đồng định giá (USD) = 10 USD 

Nói một cách đơn giản, với tất cả cặp tiền tệ (trừ cặp tiền với Yên Nhật), giá trị 1 pip của 1 lot giao dịch sẽ bằng 10 đơn vị đồng định giá. Như ví dụ trên, giá trị 1 pip của 1 lot GPB/USD là 10 USD. 

Với các cặp tiền có đồng định giá là Yên Nhật, pip sẽ là số thập phân thứ 2 sau phần nguyên của tỷ giá hối đoái. Điều đó nghĩa là ta sẽ nhân khối lượng giao dịch với 0,01 thay vì 0,0001 như công thức ban đầu.  

Dựa theo ví dụ trên, khi ta tính được Spread bằng 1 pip, ta có thể nói rằng phí Spread của 1 lot giao dịch là 10 USD.  

Các yếu tố ảnh hưởng đến Spreads là gì?

Spread chịu tác động của các yếu tố sau: 

• Tính thanh khoản của tài sản tài chính 
• Điều kiện thị trường
• Khối lượng tài sản tài chính được giao dịch 

Spreads phụ thuộc vào tính thanh khoản của tài sản tài chính. Càng nhiều tài sản được giao dịch thì tính thanh khoản của thị trường càng cao. Điều này nghĩa là khoảng cách giữa cung và cầu càng gần nhau, khiến mức spread thấp. Với các thị trường có tính thanh khoản thấp, ít được giao dịch như khí thiên nhiên, thì phí spread thường cao hơn.  

Spread có thể thay đổi theo điều kiện thị trường: Nó thường cao hơn khi thông tin kinh tế vĩ mô được công bố hoặc khi thị trường biến động mạnh.  

Nếu trader giao dịch khi Cục dự trữ Liên Bang hoặc Ngân hàng Trung ương Châu Âu họp báo, đưa ra các phát ngôn kinh tế quan trọng, thì mức spread thường cao hơn.  

Một số sàn chứng khoán cung cấp mức spread cố định. Nhưng tại thời điểm các sự kiện kinh tế được công bố, hay thị trường đang biến động mạnh thì phần lớn các sàn chứng khoán không thể đảm bảo phí spread cố định được.  

Khối lượng giao dịch cũng ảnh hưởng không nhỏ đến phí spread. Nếu giao dịch của trader lớn đến mức khiến thị trường di chuyển theo hướng ngược lại, thì các nhà tạo lập thị trường phải điều chỉnh mức spread để bù đắp cho mức rủi ro tăng lên mà họ đang phải chịu. Tuy nhiên, thực tế thì thị trường forex có tính thanh khoản rất cao, đến mức mà trader nhỏ lẻ khó có thể tạo ra tác động đến giá thị trường

Tài khoản Forex không tính phí spreads?

Liệu trader có thể giao dịch forex mà không mất phí spread hay không? Hiện nay phần mềm MT4 – MT5 của sàn sử dụng đều có phí tính Spreads, chỉ là mức tính dao động theo cách tính phí của sàn.

Sàn forex có spread thấp nhất? 

Mỗi sàn chứng khoán có một mức spread nhất định cho từng công cụ tài chính. Tuy nhiên, trader nên cẩn thẩn với các sàn chứng khoán hứa hẹn phí spreads thấp hoặc thậm chí không có spread và phí hoa hồng. Họ có thể là các sàn chứng khoán lừa đảo, đang cố gắng để trader nạp tiền vào sàn mà chưa chắc có thể lấy lại được.  

Phí giao dịch là nguồn thu nhập của các sàn chứng khoán và họ sử dụng số tiền này để phát triển, cải tiến dịch vụ và nền tảng giao dịch. Trader không nên tìm các sàn forex có spread thấp nhất, mà thay vào đó nên tìm các sàn có tỷ lệ giá và chất lượng tốt nhất. 

Cách hiện spread trên MT4 và MT5 

Để xem spread trên MT4 và MT5, trước tiên trader cần tải 2 phần mềm này.

Sau khi tải, trader hãy mở nền tảng  MetaTrader 4 hoặc MetaTrader 5, rồi chuyển đến cửa sổ “Market Watch” ở phía bên trái màn hình. Nếu chưa thấy phí spread hiển thị, hãy nhấn Ctrl +M trên bàn phím để nó xuất hiện.  

Chuột phải vào của sổ Market Watch, cuộn xuống “Columns” và chọn “Spread”. Một cột mới sẽ xuất hiện ở phía bên phải và hiển thị spread giữa giá Bid và giá Ask của từng công cụ tài chính.  

Mô tả: MetaTrader 5 – Market Watch 

Nếu trader muốn xem phí spread một cách trực quan, hãy mở biểu đồ giá, chuột phải và chọn “Properties”. Sau khi cửa sổ mới được mở ra, click vào tab “Show” và chọn “Show Bid Price” / “Show Ask Price”.

Khi đó, trader sẽ thấy 2 đường thể hiện mức giá bid/ask hiện tại, và khoảng cách giữa chúng chính là Spread Forex. Trong biểu đồ dưới đây, giá Ask được biểu diễn bằng đường kẻ màu đỏ, và giá Bid được biểu diễn bởi đường kẻ màu xanh lá cây.  

Nguồn: MetaTrader 5 – GBPJPY M1 Chart, ngày 07/10/2020.  

Ngoài ra, ta cũng có thể xem phí spread của một tài sản tài chính bằng cách dùng Spread indicator mt4.

Spread Indicator MT4

Để hiển thị chỉ báo Spread Indicator MT4, trader cần mở panel Navigator.

➣ Để sử dụng chỉ báo này, trader kéo nó vào công cụ giao dịch mà mình muốn sử dụng rồi click “OK”. Chỉ báo Forex Spread indicator được hiển thị ở cuối biểu đồ với giá trị chính xác theo thời gian thực.

Nhấp đúp chuột vào Spread Indicator, trader sẽ thấy một hộp thoại mở ra. Hộp thoại này cho phép trader điều chỉnh một số chức năng cơ bản của chỉ báo, như: hình dạng, màu sắc, kích thước, kiểu chữ….

Chỉ báo Spread indicator đo lường và hiển thị phí spread theo thời gian thực. Ngoài ra, chỉ báo này có thể hiển thị phí Spread trước đó, kể từ lúc nó được thêm vào biểu đồ MT4.

Một số thị trường có phí spread cố định và trong những trường hợp này, chỉ báo spread indicator là không cần thiết. Chỉ báo spread indicator chỉ thực sự quan trọng khi thị trường tài chính có spread thả nổi.

Lịch sử giá spread được biểu diễn bằng màu đỏ và màu xanh lá cây cho từng nến (nằm dưới biểu đồ chính).

⇨ Đỉnh màu đỏ là mức spread cao nhất của từng nến.

⇨ Đáy màu xanh lá cây là mức spread thấp nhất của từng nến. Điều này có thể giúp trader ra quyết định giao dịch.

Nguồn: USDCHF, Biểu đồ M1, MT4. Được chụp ngày 10/08/2020.

Nhờ chỉ báo Spread Indicator MT4, trader có thể xem lại các mức spread trước đó và biết được các vùng spread cao hơn. Từ đó, tránh giao dịch khi mức spread nằm trong các vùng này và chỉ giao dịch khi mức spreads ở mức trung bình hoặc dưới trung bình.

Xin lưu ý rằng chỉ báo này không phù hợp với tất cả mọi người: Nếu áp dụng chiến lược đầu tư dài hạn và không có nhiều thời gian theo dõi lệnh giao dịch thường xuyên thì trader không nên thêm chỉ báo này. Vì khi đó, trader không cần tránh các vùng spreads cao hơn bình thường

Tuy nhiên, nếu áp dụng chiến lược đầu tư ngắn hạn và theo dõi lệnh giao dịch thường xuyên để thu vài pip lợi nhuận, thì trader nên thêm chỉ báo Spread indicator để tránh giao dịch khi phí Spread trong forex cao hơn bình thường.

Tầm quan trọng của Spread forex 

Để trở thành một Forex trader thành công, nhà giao dịch phải tìm ra chiến lược giao dịch phù hợp với mình nhất. Trader sẽ giao dịch ngắn hạn với chiến lược scalping, chỉ mở và giữ lệnh giao dịch trong vài phút hoặc vài giây? Hay giao dịch dài hạn với khung thời gian lớn hơn? 

Việc trader có thể chấp nhận phí spread tại mức nào phụ thuộc vào phong cách và chiến lược giao dịch mà họ lựa chọn.  

Với trader giao dịch trong ngày như scalper, phí spread đóng vai trò vô cùng quan trọng bởi những trader này buộc phải tham gia thị trường nhiều lần trong ngày. Nếu chênh lệch spread quá cao thì lợi nhuận thu về của họ có thể bị ảnh hưởng nghiêm trọng. 

Khung thời gian giao dịch càng dài thì ảnh hưởng của Spread lên lợi nhuận thu về càng thấp. Ví dụ, 1 swing trader kiếm lợi nhuận tích lũy trong nhiều ngày, nhiều tuần, hay thậm chí là nhiều tháng, thì mức spread tác động đến họ rất thấp khi so sánh với quy mô của các chuyển động trên thị trường mà họ đang chờ đợi. 

Trader vào và thoát lệnh giao dịch thường xuyên có thể thấy phí spread cộng dồn lên khá nhiều. Vì thế, nếu đây là phong cách giao dịch mà trader đang áp dụng, thì trader cần đặt lệnh giao dịch khi chênh lệch spread tối ưu nhất.  

Khi giao dịch với các chỉ báo kỹ thuật, trader nên xác định một chỉ báo chính. Sau đó sử dụng thêm các chỉ báo khác để xác nhận lại tín hiệu giao dịch từ chỉ báo chính. Với trader vào và thoát lệnh giao dịch thường xuyên, spread indicator có thể được dùng làm “bộ lọc cuối cùng” trước khi trader tham gia thị trường, để đảm bảo rằng mình không chịu phí spread cao.

Tiếp theo, chúng ta sẽ cùng nhau tìm hiểu 2 chiến lược giao dịch dựa trên spreads và biến động thị trường để tìm ra thời điểm và công cụ giao dịch hiệu quả nhất.

Chiến lược giao dịch với phí spread thấp – Scalping

Nếu muốn giao dịch khi phí spread thấp, trader nên sử dụng chiến lược đầu tư scalping. Một cặp tiền tệ có thể tăng 25 pip trong 1 phút, rồi giảm 10 pip trong 1 phút tiếp theo, giữ nguyên số pip này trong 5 phút, rồi lại tăng/giảm mạnh 25 pip trong 10 phút sau đó.

Đây là những dịch chuyển nhỏ thường diễn ra trong vài phút trên thị trường forex, nhưng chính là điều mà các Scalper cần.

Nhưng làm thế nào để trader biết giá biến động hay không? Bằng cách sử dụng chỉ báo ATR

Chiến lược giao dịch Spread Trong Forex: Chỉ báo ATR

ATR là chỉ báo đo lường biến động giá của một công cụ tài chính. Nó xác định các vùng đỉnh và đáy giá dựa trên sự tính toán của trader. ATR càng cao, thì biến động giá càng lớn.

Chiến lược giao dịch spreads với chỉ báo ATR: Ví dụ

Giả sử cặp tiền AUD / NZD dịch chuyển 60 pip mỗi ngày, trong khi cặp tiền EUR / USD dịch chuyển 100 pip mỗi ngày, thì cặp tiền EUR / USD sẽ có ATR cao hơn..

Viễn cảnh lý tưởng trong chiến lược giao dịch scalping là độ biến động giá cao nhưng phí spreads thấp.

• Trong ví dụ trên, nếu AUD / NZD dịch chuyển 60 pip mỗi ngày và có phí spreads là 6 pip, thì lợi nhuận thu về sẽ là 54 pip (60-6 = 54).
• Ngược lại, nếu EUR / USD dịch chuyển 100 pip mỗi ngày và có phí spread là 1 pip, thì lợi nhuận thu về sẽ là 99 pip.

Bây giờ, chúng ta sẽ thêm Ma Trận Tương Quan (Correlation Matrix) để cải thiện chiến lược giao dịch spread trong forex.

Chiến lược giao dịch Spread Forex – Chỉ báo ATR + Ma Trận Tương Quan

Trong lĩnh vực tài chính, hệ số tương quan (correlation) là công cụ thống kê dùng để đo lường mối quan hệ giữa 2 chứng khoán. Hệ số tương quan có giá trị nằm trong khoảng từ -100 đến +100.

• Hệ số tương quan bằng +100 thì 2 cặp tiền tệ sẽ dịch chuyển cùng chiều (cùng đi lên hoặc cùng đi xuống).
• Hệ số tương quan bằng -100 thì 2 cặp tiền tệ sẽ dịch chuyển theo 2 hướng khác nhau (1 đi lên 1 đi xuống, hoặc 1 đi xuống 1 đi lên).
• Hệ số tương quan bằng 0 thì 2 cặp tiền tệ hoàn toàn không có tương quan với nhau.

Trong biểu đồ trên, trader có thể thấy EUR / GBP và GBP / USD có hệ số tương quan âm (-98). Điều này nghĩa là 2 cặp tiền tệ trên sẽ dịch chuyển theo 2 hướng hoàn toàn khác nhau. Bây giờ, chúng ta sẽ phải chọn cặp tiền mà mình muốn giao dịch dựa trên độ biến động giá và spreads.

Nếu so sánh chỉ báo ATR trong biểu đồ trên, ta có:

• EUR / GBP: 70
• GBP / USD: 128

Ngoài ra, mức spread điển hình của EUR / GBP là 5 pip, trong khi GBP / USD có mức spread điển hình là 2,0 pip.

➤ Vì thế, tốt nhất trader nên giao dịch GBP / USD. Nó có biến động giá cao hơn và phí spread thấp hơn.

Đôi khi, các sàn chứng khoán sẽ thay đổi phí spread và cho phép trader giao dịch với mức spreads rất thấp. Điều này giúp chiến lược giao dịch của trader rất nhiều!

Spread forex – Kết luận

Trong suốt bài viết hôm nay, chúng ta đã cùng nhau tìm hiểu spreads là gì. Forex spread là khái niệm cơ bản nhất trong giao dịch chứng khoán và forex. Trader nên quan tâm đến phí spread nhưng mức độ quan tâm đến đâu lại phụ thuộc vào chiến lược giao dịch trader sử dụng.

Chiến lược giao dịch càng ngắn hạn, tần suất giao dịch càng nhiều, thì trader càng nên quan tâm đến phí spread. Nếu là scalper hoặc day trader, thì mức spread sẽ ảnh hưởng rất nhiều đến lợi nhuận và thua lỗ.Phí spreads càng thấp thì lợi nhuận càng cao.

Nguồn : từ Internet